Robo Advisor – Statistiken und Daten
Inhaltsverzeichnis
- Robo Advisor: Performance im Vergleich
- Performance der Robo-Advice-Anbieter im vierten Betrachtungsjahr von 1.05.2018 bis 30.04.2019
- Robo-Advisor Aktivitätsindex – Testphase 4
- Spezial: Robo Advisor Echtgeldtest – Jahresbilanz 2018
- Performance der Robo-Advice-Anbieter im dritten Betrachtungsjahr vom 1.05.2017 bis 30.04.2018
- Performance der Robo-Advice-Anbieter im zweiten Betrachtungsjahr vom 1.05.2016 bis 30.04.2017
- Performance der RoboAdvice-Anbieter im ersten Betrachtungsjahr vom 1.05.2015 bis 30.04.2016
- Gesamtperformance der RoboAdvice-Anbieter im Zeitverlauf seit 1.Mai 2015
- Jahresrückblick zur Entwicklung 2017
- Aktuelle Studien: Robo Advisor haben Potential
Robo Advisor: Performance im Vergleich
| Robo-Advisor | Performance im Zeitraum | Zum Anbieter | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| seit 2024-05 (Testphase 10) | 2024-07 | 2024-06 | 3 Monate | 6 Monate | 1 Jahr | 2 Jahre | 3 Jahre | ||
| *Benchmark 1: Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen) **Benchmark 2: Kommer-Strategie, Weltportfolio gemischt mit „risikofreiem“ Portfolioteil (Die Abbildung der Kommer-Strategie 2015 basiert auf Daten von justETF.com und ist von uns nicht explizit mit Dr. Gerd Kommer abgestimmt.) Quellen: Eigene Berechnungen. Kurswerte von Comdirect.de, Onvista.de, JustETF.de und den Robo-Advisors. Alle Angaben ohne Gewähr Stand der Daten: 31.07.2024 Warum weichen unsere Performance-Angaben von den Angaben auf den Anbieter-Webseiten ab? Für unsere Berechnungen ziehen wir jeweils die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats heran. Dabei berücksichtigen wir alle anfallenden Gebühren und Steuern. Das bedeutet auch: wir haben bei keinem der Anbieter einen Freistellungsauftrag gestellt, weil dieser a) bei einem Depotstand von insgesamt mehr als 170.000 Euro schon bei einem Prozent Rendite pro Jahr aufgebraucht wäre und b) wir den uns zur Verfügung stehenden Sparerpauschbetrag nicht gleichmäßig auf alle Anbieter aufteilen können, was zu Verzerrungen im Test führen würde. Daher haben wir uns entschieden, bei keinem der Robo-Advisor einen Freistellungsauftrag einzurichten, und geben die erzielte Rendite nach Steuern an. Details zum Testverfahren » | |||||||||
 | +4,9% | +2,4% | +1,2% | +4,9% | +5,7% | +13,9% | +21,3% | -4,8% | Weiter » |
 | +4,5% | +1,2% | +2,1% | +4,5% | +7,8% | +10,2% | +10,1% | +8,0% | Weiter » |
 | +4,5% | +1,3% | +1,7% | +4,5% | +4,6% | +6,6% | +4,3% | -1,1% | Weiter » |
 | +4,2% | +1,4% | +1,7% | +4,2% | +6,4% | +9,0% | +8,4% | +4,6% | Weiter » |
 | +4,2% | +1,6% | +1,0% | +4,2% | +6,4% | +10,4% | +11,8% | +9,5% | Weiter » |
 | +4,1% | +0,8% | +1,6% | +4,1% | +6,4% | +11,9% | +15,4% | +2,5% | Weiter » |
 | +4,0% | +0,3% | +2,6% | +4,0% | +6,5% | +9,4% | +8,7% | +7,1% | Weiter » |
 | +3,9% | +1,1% | +1,5% | +3,9% | +5,5% | +8,8% | +7,5% | +2,1% | Weiter » |
 | +3,7% | +1,4% | +1,5% | +3,7% | +6,6% | +9,2% | +7,2% | +7,2% | Weiter » |
 | +3,7% | +1,8% | +0,5% | +3,7% | +6,2% | +8,8% | +8,1% | +4,7% | Weiter » |
 | +3,7% | +0,4% | +2,8% | +3,7% | Weiter » | ||||
 | +3,5% | +0,2% | +2,0% | +3,5% | +6,5% | +12,1% | +14,2% | +4,6% | Weiter » |
 | +3,4% | +1,7% | +0,8% | +3,4% | +6,0% | +8,3% | +7,9% | +5,1% | Weiter » |
 | +3,4% | +1,0% | +1,3% | +3,4% | +6,2% | +8,7% | +11,9% | +8,0% | Weiter » |
 | +3,2% | +0,5% | +2,5% | +3,2% | +7,7% | +11,8% | +12,2% | +4,3% | Weiter » |
 | +3,1% | +0,3% | +1,6% | +3,1% | +5,3% | +7,0% | +6,1% | +3,9% | Weiter » |
 | +3,1% | -0,9% | +2,9% | +3,1% | +4,5% | +8,3% | +4,4% | +1,9% | Weiter » |
 | +3,0% | +0,7% | +1,3% | +3,0% | +6,3% | +9,8% | Weiter » | ||
 | +3,0% | +0,7% | +1,8% | +3,0% | +4,5% | +5,3% | +0,9% | +7,6% | Weiter » |
 | +2,4% | +1,1% | +0,1% | +2,4% | +3,0% | +7,6% | Weiter » | ||
 | +2,3% | -0,4% | +0,7% | +2,3% | +4,9% | +7,2% | +4,2% | -0,2% | Weiter » |
 | +1,9% | +0,5% | +0,1% | +1,9% | +3,6% | +4,9% | +0,6% | -5,7% | Weiter » |
 | +1,3% | +0,0% | +1,2% | +1,3% | +2,9% | +6,3% | +4,1% | +1,4% | Weiter » |
 | -0,5% | +0,5% | +0,5% | -0,5% | +2,4% | +3,8% | -1,1% | Weiter » | |
| Benchmarks | |||||||||
| MSCI World + Barclays Aggregate* | +5,2% | +1,1% | +2,0% | +5,2% | +6,7% | +11,8% | +12,1% | +11,0% | |
| Portfolio nach Kommer** | +3,7% | +1,8% | +0,6% | +3,7% | +7,3% | +8,1% | +6,8% | +8,8% | |
Performance der Robo-Advice-Anbieter im vierten Betrachtungsjahr von 1.05.2018 bis 30.04.2019
Testphase 4 – Betrachtung: Wie schlugen sich die 16 Robo-Advisors?
Die vierte Testphase unseres Echtgeld-Tests der Robo-Advisors begann am 1. Mai 2018 und endete am 30. April 2019. Mit cominvest (comdirect), Prospery (ABN Amro) ROBIN (Deutsche Bank), Solidvest und WeltInvest (WeltSparen) testen wir seitdem fünf weitere Anbieter. 16 Anbieter wurden von uns insgesamt betrachtet. Das erfreuliche Ergebnis: Nur ein Robo-Advisor wies in Testphase 4 eine negative Performance auf.
Insgesamt lag die Spanne der Performance bei -5,8 bis +6,3 Prozent. Spitzreiter war fintego mit +6,3 Prozent. Dahinter folgten WeltInvest (+6,0 Prozent) und Ginmon (+5,9 Prozent). Schlusslicht war cominvest, der Robo-Advisor der comdirect, mit -5,8 Prozent.
| Robo-Advisor | Ergebnisse Testphase 4 – 01.05.2018 bis 30.04.2019 | Performance ab 01.01.2019 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Performance¹ | Maximum Drawdown² | Return-Drawdown- Ratio³ |
Aktivitäten⁴ | Rebalancing/ Umschichtungen⁵ | Bewegtes Depot-Volumen⁶ | ||
| ¹ Performance: Wertenwicklung im Zeitraum 01.05.2018 bis 30.04.2019 nach Abzug angefallener Gebühren und Steuern. ** ² Maximum Drawdown MDD (Maximaler Verlust): im Betrachtungszeitraum auf Basis Monatswerte im Depot. Der Max Drawdown auf Basis von Tageswerten kann abweichen. ** ³ Je höher die Kennzahl Return-Drawdown-Ratio, desto besser ist das Rendite-Risiko-Verhältnis eines Investments. ** ⁴ Aktivivitäten: Käufe und Verkäufe von Depotbestandteilen. Es werden Aktivitäten betrachtet, die im Rahmen von Rebalancing-Maßnahmen oder allgemeinen Portfolio-Umschichtungen durchgeführt werden. Nicht betrachtet werden Anteilsverkäufe, die eindeutig ausschließlich zum Zweck der Gebührenerhebung bzw. zum Saldenausgleich durchgeführt werden. ** ⁵ Rebalancing / Umschichtungen: Gezählt werden Rebalancing-Maßnahmen oder allgemeinen Portfolio-Umschichtungen bei denen in der Monatsbetrachtung mehr als 1% des Depotwertes bewegt werden. ** ⁶ Bewegtes Depot-Volumen: Das im Betrachtungszeitraum bewegte Volumen in Prozent ergibt sich aus dem Verhältnis der Summe der durchgeführten Käufe und Verkäufe zum durchschnittlichen Depotwert. n. a. = keine Daten vorhanden Quellen: Eigene Berechnungen. Kurswerte von Comdirect.de, Onvista.de und den Robo-Advisors. Alle Angaben ohne Gewähr Stand der Daten: 15.05.2019 |
|||||||
| fintego | 6,3% | -6,1% | 1,0 | 4 | 1 | 69,5% | 10,0% |
| WeltInvest | 6,0% | -5,7% | 1,1 | 21 | 1 | 2,8% | 9,7% |
| Ginmon | 5,9% | -8,9% | 0,7 | 1 | 1 | 1,0% | 11,6% |
| Solidvest | 4,9% | -3,8% | 1,3 | 144 | 2 | 95,0% | 6,6% |
| VisualVest | 4,4% | -5,4% | 0,8 | 41 | 2 | 108,6% | 9,3% |
| vaamo | 4,4% | -6,3% | 0,7 | 29 | 1 | 1,3% | 7,9% |
| growney | 4,1% | -6,1% | 0,7 | 41 | 1 | 6,6% | 9,4% |
| Investify | 4,0% | -6,1% | 0,7 | 26 | 1 | 83,3% | 8,9% |
| easyfolio | 4,0% | -5,8% | 0,7 | n.v. | n.v. | n.v. | 9,3% |
| quirion | 3,4% | -6,7% | 0,5 | 23 | 2 | 63,1% | 8,5% |
| ROBIN | 3,4% | -6,9% | 0,5 | 120 | 12 | 246,0% | 9,3% |
| Prospery | 2,6% | -9,7% | 0,3 | n.v. | n.v. | n.v. | 11,3% |
| Scalable Capital | 2,5% | -7,2% | 0,4 | 112 | 9 | 308,3% | 8,5% |
| Whitebox | 2,4% | -6,8% | 0,4 | 176 | 4 | 29,5% | 9,5% |
| Sutor Bank | 0,5% | -8,6% | 0,1 | 53 | 2 | 44,2% | 9,2% |
| cominvest | -5,8% | -13,3% | -0,4 | 29 | 5 | 562,3% | 10,6% |
Bei cominvest war zugleich der maximale Drawdown am größten, also der höchstmögliche Verlust, den Anleger im Betrachtungszeitraum erleiden konnten, wenn sie zu einem ungünstigen Zeitpunkt (Höchststand) investierten. Bei cominvest lag der maximale Drawdown bei -13,3 Prozent. Am geringsten war der maximale Drawdown bei Solidvest mit -3,8 Punkten. Für Anleger war eine Investition in ein Solidvest-Portfolio im Betrachtungszeitraum demnach mit dem geringsten Risiko verbunden.
Dieses Ergebnis ist insofern bemerkenswert, als Solidvest der einzige Anbieter im Feld ist, der direkt in Aktien und Anleihen investiert. Anders als die anderen Robo-Advisors setzt er nicht auf ETFs oder aktiv gemanagte Fonds, sondern auf Einzeltitel. Hier hätten wir erwartet, dass die Schwankungen besonders groß sind. Insgesamt landete Solidvest mit einer Performance von +4,9 Prozent auf einem guten vierten Platz.
Werfen wir an dieser Stelle noch einen Blick auf die Return-Drawdown-Ratio, die das Rendite-Risiko-Verhältnis eines Investments misst. Berechnet wird sie, indem man die pro Jahr erzielte Rendite einer Anlage durch ihren Maximum Drawdown teilt. Solidvest erreichte mit einem Wert von 1,3 das beste Rendite-Risiko-Verhältnis im Vergleich. Anleger sind mit Solidvest im Betrachtungszeitraum also nicht nur das geringste Risiko eingegangen, sondern haben im Verhältnis zum Risiko auch die höchste Performance erzielt.
Dass viel Aktivität im Portfolio kein Garant für eine gute Performance sein muss, zeigt der Aktivitätsindex. Bei Whitebox verzeichneten wir im Betrachtungszeitraum 176 Aktivitäten, bei Scalable Capital 112. Trotzdem reichte es nur für Performances von +2,4 Prozent beziehungsweise +2,5 Prozent. fintego auf dem ersten Platz kam mit vier Aktivitäten aus, Ginmon auf dem dritten Platz sogar nur mit einer. Solidvest hingegen nutzte seine 144 Käufe und Verkäufe für die beschrieben gute Performance.
Mit Rebalancing-Maßnahmen beziehungsweise Umschichtungen, bei denen mehr als 1 Prozent im Monat bewegt wurden, hielten sich die Robo-Advisor zurück. Hier stechen lediglich ROBIN, die digitale Vermögensverwaltung der Deutschen Bank, mit 12 Umschichtungen und Scalable Capital mit 9 Umschichtungen hervor. Bei beiden ist auch das bewegte Depotvolumen am größten. Lediglich cominvest hat bei fünf Umschichtungen und nur 29 Aktivitäten ein noch größeres Volumen (562,3 Prozent) bewegt.
2019 hat für alle Robo-Advisor gut begonnen. Die cominvest kann mit einem Plus von 10,6 Prozent auf die drittbeste Performance im Zeitraum von Januar bis Ende April verweisen. Besser schlugen sich nur das inzwischen eingestellte Prospery(+11,3 Prozent) und Ginmon (11,6 Prozent). Der DAX verzeichnete im selben Zeitraum ein Plus von mehr als 16 Prozent – bei den Performances der Robo-Advisors sind allerdings Kosten und Steuern bereits abgezogen.
Den aktuellen Echtgeld-Test finden interessierte Leser hier:
Zum Robo-Advisor Echtgeld-Test »
| Robo-Advisor | Performance im Betrachtungsmonat | Wertent- wicklung gesamt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2018-05 | 2018-06 | 2018-07 | 2018-08 | 2018-09 | 2018-10 | 2018-11 | 2018-12 | 2019-01 | 2019-02 | 2019-03 | 2019-04 | ||
|
*Benchmark 1: Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen). Für Renditeberechnungen werden die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats und des jeweils betrachteten Monats herangezogen. |
|||||||||||||
| cominvest | -1,8% | -1,0% | +0,8% | -2,7% | -0,1% | -3,6% | -1,5% | -5,8% | +3,9% | +2,1% | +2,1% | +2,2% | -5,8% |
| easyfolio | +0,8% | -1,0% | +1,3% | -0,6% | +0,2% | -2,9% | +1,0% | -3,6% | +4,5% | +1,1% | +1,9% | +1,5% | +4,0% |
| fintego | +1,6% | -0,3% | +0,7% | +0,5% | +0,5% | -2,6% | +0,5% | -4,2 | +4,1% | +1,8% | +2,2% | +1,6% | +6,3% |
| Ginmon | +2,5% | -0,4% | +0,8% | +1,2% | -0,3% | -3,9% | +0,3% | -5,1% | +5,2% | +2,3% | +1,4% | +2,1% | +5,9% |
| growney | +0,6% | -0,4% | +1,1% | -0,3% | +0,2% | -3,1% | +0,6% | -3,5% | +4,1% | +1,7% | +1,5% | +1,8% | +4,1% |
| investify | +1,5% | -1,1% | +0,7% | +0,4% | -0,3% | -2,7% | +0,8% | -3,9% | +4,3% | +1,7% | +1,2% | +1,5% | +4,0% |
| Prospery | +2,0% | -1,7% | +1,9% | -0,7% | -0,5% | -3,4% | -0,2% | -3,1% | +4,2% | +3,4% | +0,9% | +2,4% | +2,6% |
| quirion | +1,3% | -0,6% | +1,2% | +0,3% | +0,1% | -3,0% | +0,3% | -4,2% | +4,4% | +1,7% | +0,4% | +1,7% | +3,4% |
| ROBIN | +1,3% | -1,3% | +1,2% | +0,2% | +0,2% | -3,7% | +0,8% | -4,1% | +4,4% | +1,6% | +1,3% | +1,7% | +3,4% |
| Scalable Capital | +0,8% | -0,7% | +1,1% | +0,6% | +0,1% | -4,1% | +0,4% | -3,6% | +4,2% | +0,7% | +2,5% | +0,8% | +2,5% |
| Solidvest | +1,6% | +0,0% | +0,7% | +0,0% | -0,4% | -2,5% | +0,8% | -1,7% | +2,2% | +1,5% | +1,6% | +1,1% | +4,9% |
| Sutor Bank | +0,7% | -0,7% | +1,2% | -0,5% | -0,3% | -4,3% | +0,3% | -4,3% | +4,6% | +1,4% | +0,6% | +2,4% | +0,5% |
| vaamo | +2,2% | -1,4% | +1,9% | +0,4% | -0,4% | -3,3% | +0,1% | -2,8% | +3,8% | +1,2% | +2,0% | +0,6% | +4,4% |
| VisualVest | +1,0% | -1,0% | +0,2% | -0,3% | +0,4% | -2,1% | +0,0% | -2,8% | +3,9% | +2,0% | +1,8% | +1,3% | +4,4% |
| WeltInvest | +1,6% | -0,8% | +1,5% | +0,2% | -0,5% | -2,7% | +0,9% | -3,5% | +4,6% | +1,5% | +1,7% | +1,6% | +6,0% |
| Whitebox | +0,4% | -0,9% | +0,8% | -0,9% | +0,3% | -3,2% | +0,8% | -3,9% | +4,2% | +1,6% | +1,7% | +1,6% | +2,4% |
| Benchmarks | |||||||||||||
| MSCI World + Barclays Aggregate* |
+1,7% | +0,2% | +1,0% | +1,1% | +0,0% | -2,6% | +0,3% | -3,8% | +4,4% | +1,9% | +2,0% | +1,7% | +7,9% |
| Portfolio nach Kommer** |
+1,9% | -1,0% | +0,6% | +0,0% | -0,2% | -3,5% | +0,5% | -4,6% | +5,8% | +1,5% | +1,1% | +1,6% | +3,1% |
Testsieger: Bester Robo Advisor 2018
2018 wurde auf Brokervergleich.de zum dritten Mal die „Wahl zum Robo-Advisor des Jahres“ durchgeführt. Die Stimmen der Kunden und der Redaktion flossen jeweils zu 50 Prozent in das Ergebnis ein. Die Testsieger sind: quirion, growney und Scalable Capital.
Robo-Advisor Aktivitätsindex – Testphase 4
| Robo-Advisor / Depot-Bestand- teile* |
Aktivitäten** / bewegtes Volumen*** | Betrachtungsmonat | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2018 Mai |
2018 Jun |
2018 Jul |
2018 Aug |
2018 Sep |
2018 Okt |
2018 Nov |
2018 Dez |
2019 Jan |
2019 Feb |
2019 Mrz |
2019 Apr |
||
|
* Depotbestandteile (Fonds/ETFs, ETCs etc.) ohne Cash-Anteil/Liquidität. Stand 30.04.2019 ** Aktivitäten sind Käufe und Verkäufe von Depotbestandteilen. Es werden Aktivitäten betrachtet, die im Rahmen von Rebalancing-Maßnahmen oder allgemeinen Portfolio-Umschichtungen durchgeführt werden. Nicht betrachtet werden Anteilsverkäufe, die eindeutig ausschließlich zum Zweck der Gebührenerhebung bzw. zum Saldenausgleich durchgeführt werden. *** Das im Betrachtungsmonat bewegte Volumen in Prozent ergibt sich aus dem Verhältnis der Summe der durchgeführten Käufe und Verkäufe zum Depotwert am Monatsende. Prospery und easyfolio fehlen in dieser Übersicht, da Aktivitäten in den Fonds etc. durch die spezielle Anlagestruktur nicht nachvollziehbar sind. Quellen: Eigene Berechnungen. Alle Angaben ohne Gewähr |
|||||||||||||
| cominvest Depot-Best.: 4 |
Aktivitäten | 4 | 8 | 3 | 9 | 5 | |||||||
| Volumen | 54,7% | 184,0% | 80,2% | 164,8% | 86,2% | ||||||||
| fintego Depot-Best.: 5 |
Aktivitäten | 1 | 2 | 1 | |||||||||
| Volumen | 0,3% | 69,9% | 0,0% | ||||||||||
| Ginmon Depot-Best.: 5 |
Aktivitäten | 1 | |||||||||||
| Volumen | 1,0% | ||||||||||||
| growney Depot-Best.: 8 |
Aktivitäten | 1 | 1 | 4 | 1 | 1 | 8 | 16 | 7 | 2 | |||
| Volumen | 0,1% | 0,0% | 0,8% | 0,0% | 0,0% | 4,5% | 1,3% | 0,0% | 0,1% | ||||
| Investify Depot-Best.: 20 |
Aktivitäten | 1 | 25 | ||||||||||
| Volumen | 0,8% | 79,8% | |||||||||||
| quirion Depot-Best.: 13 |
Aktivitäten | 5 | 1 | 17 | |||||||||
| Volumen | 1,8% | 0,7% | 59,9% | ||||||||||
| ROBIN Depot-Best.: 10 |
Aktivitäten | 4 | 8 | 10 | 7 | 8 | 8 | 6 | 7 | 9 | 26 | 17 | 10 |
| Volumen | 1,9% | 12,0% | 19,0% | 7,4% | 7,7% | 7,2% | 6,4% | 2,9% | 10,5% | 38,9% | 110,9% | 18,9% | |
| Scalable Capital Depot-Best.: 17 |
Aktivitäten | 8 | 8 | 8 | 16 | 18 | 5 | 10 | 19 | 20 | |||
| Volumen | 30,8% | 26,8% | 26,5% | 41,7% | 44,0% | 23,2% | 23,9% | 46,3% | 44,5% | ||||
| Solidvest Depot-Best.: 40 |
Aktivitäten | 11 | 5 | 10 | 8 | 70 | 2 | 6 | 6 | 9 | 3 | 14 | |
| Volumen | 9,7% | 4,4% | 8,5% | 17,1% | 20,2% | 2,4% | 7,1% | 6,2% | 6,5% | 2,1% | 10,9% | ||
| Sutor Bank Depot-Best.: 13 |
Aktivitäten | 13 | 15 | 25 | |||||||||
| Volumen | 0,0% | 20,7% | 23,7% | ||||||||||
| vaamo Depot-Best.: 12 |
Aktivitäten | 6 | 2 | 1 | 5 | 3 | 4 | 4 | 1 | 3 | |||
| Volumen | 0,4% | 0,1% | 0,0% | 0,1% | 0,5% | 0,1% | 0,1% | 0,0% | 0,1% | ||||
| VisualVest Depot-Best.: 8 |
Aktivitäten | 12 | 10 | 19 | |||||||||
| Volumen | 112,5% | 1,3% | 123,3% | ||||||||||
| WeltInvest Depot-Best.: 7 |
Aktivitäten | 7 | 7 | 7 | |||||||||
| Volumen | 2,4% | 0,3% | 0,2% | ||||||||||
| Whitebox Depot-Best.: 16 |
Aktivitäten | 35 | 20 | 5 | 20 | 33 | 6 | 7 | 13 | 15 | 10 | 12 | |
| Volumen | 1,0% | 0,6% | 0,2% | 0,8% | 23,3% | 0,3% | 0,4% | 1,1% | 1,1% | 0,3% | 0,4% | ||
| Aktivitäten insgesamt im Brokervergleich.de Gesamtportfolio (14 Anbieter***) | |||||||||||||
| 62 | 42 | 34 | 57 | 67 | 114 | 39 | 59 | 73 | 74 | 89 | 110 | ||
| Bewegtes Volumen im Brokervergleich.de Gesamtportfolio (14 Anbieter***) | |||||||||||||
| 9,1% | 4,9% | 1,5% | 17,1% | 4,3% | 8,6% | 15,3% | 18,4% | 4,9% | 7,7% | 22,7% | 26,4% | ||
Spezial: Robo Advisor Echtgeldtest – Jahresbilanz 2018
Gesamtperformance im Zeitraum 1. Januar bis 31. Dezember 2018
2018 war ein schwieriges Jahr für die Robo-Advice-Anbieter im Echtgeld-Test auf Brokervergleich.de. Alle Anbieter weisen zum Jahresende ein deutliches Minus auf, wie auch unsere beiden Benchmarks. Für den Betrachtungszeitraum 1. Januar 2018 bis 31. Dezember 2018 reicht die Spannbreite von -8,1 Prozent (Sutor Bank) bis -3,6 Prozent (fintego). Wie sieht der Vergleich zu unseren Benchmarks aus, konnten die Robo Advisor einen oder beide schlagen? Und wie aktiv waren die Anbieter in turbulenten Börsenzeiten, wie etwa im Februar? Welcher digitale Vermögensverwalter hat insgesamt besonders aktiv auf Marktgegebenheiten reagiert und welcher Robo Advisor hat neben dem Gebühreneinzug kaum agiert? Lesen jetzt unser Spezial zur Jahresbilanz 2018.
Performance der Robo-Advice-Anbieter im dritten Betrachtungsjahr vom 1.05.2017 bis 30.04.2018
Im Mai 2017 ist unser Test nach 24 Monaten in eine neue Betrachtungsphase gestartet. Neu im Test sind seitdem VisualVest, growney und investify.
Betrachtungsjahr 3: 01.05.2017 bis 30.04.2018
| Robo-Advisor | Performance im Betrachtungsmonat | Wertent- wicklung gesamt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2017-05 | 2017-06 | 2017-07 | 2017-08 | 2017-09 | 2017-10 | 2017-11 | 2017-12 | 2018-01 | 2018-02 | 2018-03 | 2018-04 | ||
|
*Benchmark 1: Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen). Neue Berechnung seit 01/2018. Zahlen rückwirkend angepasst. Für Renditeberechnungen werden die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats und des jeweils betrachteten Monats herangezogen. |
|||||||||||||
| growney | +0,1% | -0,8% | +0,3% | 0,0% | +1,0% | +2,0% | -0,3% | +0,3% | +0,2% | -0,8% | -1,4% | +1,3% | +1,9% |
| SutorBank | -0,3% | -0,9% | +0,4% | -0,7% | +1,9% | +2,0% | -0,5% | +0,3% | +0,7% | -2,0% | -1,2% | +2,1% | +1,5% |
| investify | -0,2% | -0,8% | -0,3% | +0,3% | +0,9% | +1,8% | -0,2% | +0,5% | +0,4% | -1,3% | -1,0% | +1,1% | +1,2% |
| GINMON | -0,9% | -0,5% | -0,8% | +0,1% | +1,8% | +2,0% | -0,8% | +1,1% | +0,0% | -1,3% | -1,4% | +1,3% | +0,5% |
| quirion | -0,6% | -0,6% | +0,1% | -0,5% | +1,2% | +1,7% | -0,1% | -0,6% | +0,6% | -0,9% | -1,7% | +1,7% | +0,3% |
| easyfolio | -0,4% | -0,9% | -0,1% | +0,0% | +0,9% | +2,0% | -1,7% | +0,1% | +0,0% | -1,1% | -1,2% | +1,1% | -0,1% |
| vaamo | -0,7% | -0,9% | -0,6% | -0,1% | +1,5% | +2,0% | -1,7% | +1,5% | +0,4% | -1,8% | -0,9% | +1,1% | -0,3% |
| Whitebox | -0,3% | -1,3% | -0,5% | +0,1% | +1,1% | +2,5% | -1,0% | +0,7% | +0,3% | -1,7% | -2,0% | +1,7% | -0,6% |
| Scalable Capital | -1,5% | -1,2% | -0,8% | +0,4% | +1,9% | +2,7% | -0,8% | +0,6% | +1,0% | -2,4% | -1,9% | +1,6% | -0,7% |
| fintego | -0,1% | -1,5% | +0,1% | +0,3% | +0,9% | +2,2% | +0,0% | -2,3% | +0,3% | -1,1% | -0,8% | +1,4% | -0,7% |
| VisualVest | -0,8% | -2,1% | +0,0% | -0,9% | +1,0% | +2,0% | -0,1% | +0,3% | +0,8% | -1,3% | -1,3% | +1,3% | -1,1% |
| Benchmarks | |||||||||||||
| MSCI World + Barclays Aggregate* |
-0,3% | -0,7% | -0,5% | +0,0% | +1,2% | +1,7% | -0,1% | +0,7% | -0,1% | -1,0% | -1,5% | +1,7% | +0,9% |
| Portfolio nach Kommer** |
-0,4% | -0,8% | +0,4% | -0,3% | +1,5% | +1,9% | -0,1% | +0,7% | +0,6% | -1,8% | -0,9% | +2,3% | +2,9% |
Performance der Robo-Advice-Anbieter im zweiten Betrachtungsjahr vom 1.05.2016 bis 30.04.2017
Im Mai 2016 ist unser Test nach 12 Monaten in eine neue Betrachtungsphase gestartet. Neu im Test sind seit dem Scalable Capital, Whitebox und GINMON.
Betrachtungsjahr 2: 01.05.2016 bis 30.04.2017
| Robo-Advisor | Performance im Betrachtungsmonat | Wertent- wicklung gesamt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2016-05 | 2016-06 | 2016-07 | 2016-08 | 2016-09 | 2016-10 | 2016-11 | 2016-12 | 2017-01 | 2017-02 | 2017-03 | 2017-04 | ||
|
*Benchmark 1: Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen). Neue Berechnung seit 01/2018. Zahlen rückwirkend angepasst. Für Renditeberechnungen werden die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats und des jeweils betrachteten Monats herangezogen. |
|||||||||||||
| Whitebox | +1,8% | +0,8% | +2,5% | +1,0% | +0,2% | +0,0% | +0,8% | +2,2% | -0,2% | +3,0% | +0,3% | +0,3% | +13,3% |
| vaamo | +1,2% | +0,5% | +2,3% | +0,5% | +0,1% | -0,1% | +1,5% | +2,7% | +0,0% | +2,8% | +0,3% | -0,6% | +11,8% |
| GINMON | +1,7% | +0,3% | +1,6% | +0,8% | +0,1% | +0,0% | +2,0% | +2,0% | -0,7% | +3,0% | +0,4% | -0,4% | +11,3% |
| SutorBank | +1,1% | -1,0% | +3,0% | +0,4% | +0,1% | -0,2% | +1,0% | +3,2% | +0,4% | +1,7% | +0,6% | +0,7% | +11,4% |
| Scalable Capital | +0,9% | +2,6% | +1,5% | +0,5% | +0,0% | +0,2% | +0,6% | +0,7% | -0,7% | +3,8% | +0,4% | -1,0% | +9,8% |
| quirion | +0,9% | -0,5% | +2,7% | +0,4% | -0,2% | +0,1% | +2,2% | +1,5% | +0,1% | +2,2% | -0,2% | +0,2% | +9,6% |
| easyfolio | +1,1% | +0,5% | +2,4% | +0,5 % | +0,0% | +0,1% | +0,5% | +1,3% | -0,4% | +2,6% | +0,5% | -0,1% | +9,3% |
| fintego | +1,0% | +0,5% | +2,6% | -0,2% | +0,4% | -0,8% | +1,1% | +1,3% | -0,3% | +2,8% | -0,2% | -0,4% | +8,2% |
| Benchmarks | |||||||||||||
| MSCI World + Barclays Aggregate* |
+0,2% | +2,4% | +2,1% | +0,1% | -0,1% | -0,3% | +1,8% | +1,5% | -0,8% | +2,9% | +0,1% | -0,1% | +10,6% |
| Portfolio nach Kommer** |
+1,0% | +0,9% | +2,4% | +0,1% | +0,6% | -0,3% | +2,5% | +2,1% | +0,4% | +2,6% | -0,1% | -0,1% | +11,7% |
Performance der RoboAdvice-Anbieter im ersten Betrachtungsjahr vom 1.05.2015 bis 30.04.2016
Im Mai 2015 ist unser Echtgeld-Test der Robo-Advisor gestartet. Die ersten Robo-Advisor im Test sind Quirion, Fintego, Vaamo, Sutorbank und easyfolio
Hinweis: Als Benchmarkt 1 dient eine Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen), Benchmark 2 ist ein Portfolio nach Kommer-Strategie.
Scalabe Capital, Whitebox und GINMON werden erst seit Mai 2016 betrachet und fehlen in dieser Übersicht mangels Vergleichbarkeit der Gesamtperformance. Eine erweiterte Darstellung folgt.
Betrachtungsjahr 1: 01.05.2015 bis 30.04.2016
| Robo- Advisor |
Performance im Betrachtungsmonat | Wertent- wicklung gesamt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2015-05 | 2015-06 | 2015-07 | 2015-08 | 2015-09 | 2015-10 | 2015-11 | 2015-12 | 2016-01 | 2016-02 | 2016-03 | 2016-04 | ||
|
*Benchmark 1: Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen). Neue Berechnung seit 01/2018. Zahlen rückwirkend angepasst. Für Renditeberechnungen werden die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats und des jeweils betrachteten Monats herangezogen. |
|||||||||||||
| quirion | +1,2% | -2,6% | +0,7% | -4,0% | -2,4% | +4,9% | +1,5% | -2,5% | -4,1% | +0,9% | +2,3% | +0,8% | -3,6% |
| fintego | +0,4% | -3,5% | +1,4% | -4,4% | -1,2% | +4,6% | +1,6% | -3,5% | -2,3% | +0,2% | +1,6% | +1,1% | -4,2% |
| vaamo | +1,2% | -2,3% | +0,0% | -4,6% | -2,0% | +4,3% | +0,6% | -1,8% | -3,2% | -0,2% | +2,7% | +0,4% | -5,1% |
| easyfolio | +0,3% | -3,0% | +0,9% | -5,0% | -1,8% | +4,9% | +2,0% | -3,2% | -2,9% | +0,1% | +1,8% | +0,6% | -6,1% |
| SutorBank | +0,2% | -2,7% | +0,8% | -5,3% | -2,3% | +5,1% | +1,7% | -3,0% | -3,8% | -1,2% | +2,8% | +0,9% | -7,2% |
| Benchmarks | |||||||||||||
| MSCI World + Barclays Aggregate* |
+0,9% | -2,4% | +1,9% | -4,1% | -1,5% | +5,0% | +2,0% | -2,3% | -2,6% | +0,6% | +0,9% | +0,1% | -2,2% |
| Portfolio nach Kommer** |
+0,5% | -2,5% | -0,2% | -5,3% | -1,8% | +5,1% | +1,3% | -2,7% | -4,1% | +0,5% | +3,2% | +1,3% | -5,3% |
Gesamtperformance der RoboAdvice-Anbieter im Zeitverlauf seit 1.Mai 2015
Hinweis: Als Benchmarkt 1 dient eine Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen), Benchmark 2 ist ein Portfolio nach Kommer-Strategie.
Scalabe Capital, Whitebox und GINMON werden erst seit Mai 2016 betrachet und fehlen in dieser Übersicht mangels Vergleichbarkeit der Gesamtperformance. Eine erweiterte Darstellung folgt.
Jahresrückblick zur Entwicklung 2017
Gesamtperformance der Robo-Advice-Anbieter im Jahr 2017
2017 war ein insgesamt solides Jahr für die Robo-Advice-Anbieter im Echtgeld-Test auf Brokervergleich.de. Alle Anbieter weisen zum Jahresende ein Plus auf. Die Spannbreite reicht von +1,5 Prozent (fintego) bis +5,5 Prozent (SutorBank). Die beiden Benchmarks wurden nur von der SutoBank geschlagen. Whitebox liegt mit +4,7 Prozent immerhin über dem Portfolio nach Kommer mit +4,5 Prozent. Die Performances von growney, investify und VisualVest flossen nicht in den Jahresvergleich ein, da diese erst im Mai 2017 in den Echtgeld-Test aufgenommen wurden.
| Performance 2017 – 01.01.2017 bis 31.12.2017 nach Abzug von Gebühren und Steuern* |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Robo-Advisor | Wertent- wicklung* |
Robo-Advisor | Wertent- wicklung* |
Benchmark | Wertent- wicklung* |
|
* nach Abzug von Verwaltungskosten/Servicegebühren, variabler Drittkosten (Fonds-/ETF-Kosten etc.) und Steuern. Für Renditeberechnungen werden die Kurswerte vom letzten Handelstag des Vormonats und des jeweils betrachteten Monats herangezogen. Weitere Statistiken zum Echtgeld-Test und den Robo-Advisors finden Sie hier » |
|||||
| SutorBank | 5,5% | easyfolio | 3,7% | MSCI World + Barclays Aggregate** | 4,8% |
| Whitebox | 4,7% | vaamo | 3,5% | Portfolio nach Kommer*** | 4,5% |
| Ginmon | 4,3% | quirion | 3,0% | ||
| Scalable Capital | 3,7% | fintego | 1,5% | ||
Robo-Advisor Aktivitätsindex 2017
Wie aktiv waren die Robo-Advisors des Echtgeld-Tests auf Brokervergleich.de im Jahr 2017? Die Redaktion hat untersucht, wie viele Käufe und Verkäufe von Depotbestandteilen im letzten Jahr durchgeführt wurden. Die Unterschiede könnten dabei kaum größer sein. Während GINMON 2017 keinen einzigen Kauf beziehungsweise Verkauf tätigte, waren es bei Whitebox satte 153. Zu beachten gilt es dabei allerdings, dass sich unterschiedlich viele Werte in den Portfolios der Robo-Advisors befinden. Bei vaamo (8 Käufe und Verkäufe) sind es beispielsweise 5 ETFs, bei Whitebox 18.
| Robo-Advisor | Depot- bestand- teile* |
Aktivitäten im jeweiligen Betrachtungsmonat** 2017 | insge- samt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Jan | Feb | Mär | Apr | Mai | Jun | Jul | Aug | Sep | Okt | Nov | Dez | |||
| * Depotbestandteile (Fonds/ETFs, ETCs etc.) ohne Cash-Anteil/Liquidität. Stand 11.01.2018 ** Aktivitäten sind Käufe und Verkäufe von Depotbestandteilen. Es werden Aktivitäten betrachtet, die im Rahmen von Rebalancing-Maßnahmen oder allgemeinen Portfolio-Umschichtungen durchgeführt werden. Nicht betrachtet werden Anteilsverkäufe, die zum Zweck der Gebührenerhebung bzw. zum Saldenausgleich durchgeführt werden. n. a. = keine Daten vorhanden Quellen: Eigene Berechnungen. Alle Angaben ohne Gewähr |
||||||||||||||
| fintego | 5 | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0 | 5 | 0 | 6 | 13 |
| GINMON | 5 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| quirion | 13 | 0 | 3 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 14 | 17 |
| Scalable Capital | 14 | 13 | 3 | 0 | 15 | 3 | 10 | 16 | 13 | 0 | 0 | 8 | 0 | 81 |
| SutorBank | 13 | 14 | 1 | 0 | 0 | 14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 14 | 0 | 43 |
| vaamo | 5 | 3 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 5 | 8 |
| Whitebox | 18 | 1 | 2 | 23 | 23 | 10 | 5 | 7 | 3 | 34 | 28 | 12 | 5 | 153 |
| Aktivitäten insgesamt | ||||||||||||||
| 32 | 9 | 23 | 38 | 27 | 15 | 23 | 17 | 34 | 33 | 34 | 30 | 315 | ||
Die Depots von growney, investify und VisualVest sind erst seit Mai 2017 Bestandteil unseres Echtgeld-Tests. Wir haben die Aktivitäten in diesen Depots aus der Gesamtbetrachtung 2017 herausgelöst.
| Robo-Advisor | Depot- bestand- teile* |
Aktivitäten im jeweiligen Betrachtungsmonat** 2017 | insge- samt |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Jan | Feb | Mär | Apr | Mai | Jun | Jul | Aug | Sep | Okt | Nov | Dez | |||
| * Depotbestandteile (Fonds/ETFs, ETCs etc.) ohne Cash-Anteil/Liquidität. Stand 11.01.2018 ** Aktivitäten sind Käufe und Verkäufe von Depotbestandteilen. Es werden Aktivitäten betrachtet, die im Rahmen von Rebalancing-Maßnahmen oder allgemeinen Portfolio-Umschichtungen durchgeführt werden. Nicht betrachtet werden Anteilsverkäufe, die zum Zweck der Gebührenerhebung bzw. zum Saldenausgleich durchgeführt werden. n. a. = keine Daten vorhanden Quellen: Eigene Berechnungen. Alle Angaben ohne Gewähr |
||||||||||||||
| growney | 8 | n. a. | n. a. | n. a. | n. a. | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0 | 24 | 26 |
| investify | 19 | n. a. | n. a. | n. a. | n. a. | 18 | 20 | 0 | 0 | 0 | 17 | 18 | 0 | 73 |
| VisualVest | 8 | n. a. | n. a. | n. a. | n. a. | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 12 | 0 | 0 | 12 |
| Aktivitäten insgesamt | ||||||||||||||
| n. a. | n. a. | n. a. | n. a. | 18 | 20 | 0 | 0 | 0 | 30 | 18 | 24 | 111 | ||
Angebot und Leistungen der Robo Advisor im Überblick – Jetzt vergleichen »
Testsieger: Bester Robo Advisor 2018
2018 wurde auf Brokervergleich.de zum dritten Mal die „Wahl zum Robo-Advisor des Jahres“ durchgeführt. Die Stimmen der Kunden und der Redaktion flossen jeweils zu 50 Prozent in das Ergebnis ein. Die Testsieger sind: quirion, growney und Scalable Capital.
Zum Robo-Advisor Vergleich und der aktuellen Perfomance »
Aktuelle Studien: Robo Advisor haben Potential
Auch in Deutschland besteht großes Potential bei den Robo Advisors, wie Studien von Cofinpro und YouGov zeigen. Laut der Studie von Cofinpro sind 88 Prozent der 2.100 Befragten der Vorstellung gegenüber aufgeschlossen, ihren Zahlungsverkehr über FinTechs abzuwickeln. Bei Geldanlagen und Krediten kann sich immerhin jeder Fünfte vorstellen, Beträge bis 10.000 Euro über FinTechs anzulegen.
YouGov kommt zu dem Ergebnis, dass sich über ein Drittel (37 Prozent) der 2.000 Befragten vorstellen kann, Vermögen abseits klassischer Bankprodukte anzulegen. 17 Prozent gaben an, von Robo Advisors gehört zu haben. Genutzt wurden sie von einem Prozent der Befragten.
Ein Drittel (31 Prozent) zeigt sich offen, Robo Advisor in Zukunft zu nutzen. Rund 10 Prozent würden den Vorschlägen eines Robo Advisors „bestimmt“ oder „wahrscheinlich“ folgen. Zu den Vorteilen der Robo Advisor zählen den Befragten zufolge, dass sie ständig erreichbar sind und ihre Kunden nicht beeinflussen bzw. überreden.
Quelle: it-finanzmagazin
„Betrachtet man aber nur die Personen, die digitale Anlageroboter kennen, offenbart sich das eigentliche Potenzial in dieser Branche“, erklärt Markus Braun, Head of Business Unit Reports bei YouGov. Fast jeder Zweite (46 Prozent) in dieser Gruppe kann sich vorstellen, digitale Angebote für die kurzfristige Geldanlage zu nutzen.
