Robo-Advisor

Was sind Robo-Advisor?

Infografik zur Funktionsweise eines Robo-Advisors

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Robo-Advisor sind Vermögensverwaltungen, die mit größtenteils automatisierten Prozessen sowie Algorithmen die Auswahl des für den Anleger am besten geeigneten Portfolios übernehmen und auch dessen laufende Entwicklung überwachen sowie erforderliche Anpassungen vornehmen.

Kurz gesagt: es sind digitale Vermögensverwalter für Jedermann, die mit niedrigeren Gebühren als bei der aktiven Fondsanlage sowie Einfachheit punkten wollen.

Kosten und Gebühren im Vergleich

Mit welchen Kosten und Gebühren Anleger bei den einzelnen Robo-Advisors rechnen müssen, zeigt unser nachfolgender Vergleich:

Robo-AdvisorStandard1Neukunde2BonusKostenstrukturZum Anbieter
Kosten p.a.pro MonatKosten p.a.
1 Die Gesamtkosten p.a. berechnen sich auf Basis der aktuellen Konditionen (Quelle: Preis- Leistungsverzeichnis).
2 Gesamtkosten p.a. (Neukunde) + Prämie berechnen sich auf Basis der vom jeweiligen Robo-Advisor angebotenen Konditionen für Neukunden. Alle Angaben ohne Gewähr.
3 Ginmon und Solidvest inkl. 10% Prozent Gewinnbeteiligung nach High Watermark Prinzip. Annahme für Berechnung: 5 Prozent Rendite p.a. nach Abzug der Verwaltungskosten/Servicegebühren und variabler Kosten (Fonds-/ETF-Kosten, Spread etc.).
4 Die Mindestanlagesumme wurde nicht erreicht

Drittkosten (z.B. ETF- & Fondskosten, Spread etc.) werden häufig mit einer Preis-Spanne angegeben. Für die Musterrechnungen je Portfolio werden Mittelwerte der Drittkosten auf Basis der Anbieterinformationen gebildet.

Alle Angaben ohne Gewähr.
Scalable Capital Logozum Test »100,00 €250,00 €500,00 €1000,00 €8,33 €20,38 €41,67 €83,33 €100,00 €250,00 €500,00 €1000,00 €-0,75% + ETF-Kosten (ca. 0,25%)Weiter »
Whitebox Logozum Test »117,00 €292,50 €485,00 €820,00 €9,75 €24,38 €40,42 €68,33 €117,00 €292,50 €485,00 €820,00 €-0,35% bis 0,95% + FondskostenWeiter »
quirion Logozum Test »26,00 €137,50 €320,00 €690,00 €2,17 €11,46 €26,67 €57,50 €26,00 €137,50 €320,00 €690,00 €Nur 5.000 EUR Mindesteinlage. 10.000 EUR dauerhaft kostenfrei (ohne Verwaltungsentgelt) anlegen0,48% + ETF-Kosten (ø 0,26%) für Beträge über 10.000 EUR Weiter »
LIQID Logozum Test »n. a.n. a.n. a.750,00 €n. a.n. a.n. a.62,50 €n. a.n. a.n. a.750,00 €-0,15% bis 0,90% Pauschale + 0,27% bis 0,88% Produktkosten Weiter »
growney Logozum Test »91,00 €227,50 €305,00 €610,00 €7,58 €18,96 €25,42 €50,83 €91,00 €227,50 €305,00 €610,00 €-0,39% bis 0,99% + ETF-KostenWeiter »
fintego Logozum Test »100,00 €250,00 €350,00 €700,00 €8,33 €20,83 €29,17 €58,33 €100,00 €250,00 €350,00 €700,00 €-0,45% bis 0,95% + ETF-KostenWeiter »
Ginmon Logozum Test »123,00 €³307,50 €³615,00 €³1230,00 €³10,25 €³25,63 €³51,25 €³102,50 €³123,00 €³307,50 €³615,00 €³1230,00 €³-0,39% + ETF-Kosten (ø 0,34%) + 10% GewinnbeteiligungWeiter »
vaamo Logozum Test »108,00 €270,00 €540,00 €780,00 €9,00 €22,50 €45,00 €65,00 €108,00 €270,00 €540,00 €780,00 €-0,79% p.a. Servicegebühr + 0,30% p.a. FondskostenWeiter »
Investify Logozum Test »100,00 €250,00 €500,00 €1000,00 €8,33 €20,83 €41,67 €83,33 €100,00 €250,00 €500,00 €1000,00 €-1,00% + ETF-KostenWeiter »
VisualVest Logozum Test »93,00 €232,50 €465,00 €930,00 €7,75 €19,38 €38,75 €77,50 €93,00 €232,50 €465,00 €930,00 €-0,60% + Fonds-/ETF-KostenWeiter »
Sutor Bank Logozum Test »102,00 €237,00 €462,00 €912,00 €8,50 €19,75 €38,50 €76,00 €102,00 €237,00 €462,00 €912,00 €-0,70% + Fondskosten + 12 Euro p. a. DepotgebührWeiter »
cominvest Logozum Test »95,00 €237,50 €475,00 €950,00 €7,92 €19,79 €39,58 €79,17 €95,00 €237,50 €475,00 €950,00 €-0,95% + 0,25% Fonds-/ETF-KostenWeiter »
ROBIN Logozum Test »125,00 €312,50 €600,00 €1125,00 €8,33 €20,83 €40,10 €75,52 €100,00 €250,00 €481,25 €906,25 €3 Monate gebührenfrei testen0,80 - 1,00% + ca. 0,25% ETF-KostenWeiter »
Solidvest Logozum Test »n. a.475,00 €³950,00 €³1600,00 €³ n. a.39,58 €³79,17 €³133,33 €³ n. a.475,00 €³950,00 €³1600,00 €³ -1,10% bis 1,40% + 10% GewinnbeteiligungWeiter »
WeltSparen Logozum Test »49,00 €122,50 €245,00 €490,00 €4,08 €10,21 €20,42 €40,83 €49,00 €122,50 €245,00 €490,00 €-0,33% + ca. 0,16% ETF-KostenWeiter »
Prospery Logozum Test »133,00 €332,50 €665,00 €1330,00 €11,08 €27,71 €55,42 €110,83 €133,00 €332,50 €665,00 €1330,00 €-0,69% + 0,42 bis 0,86% Fondskosten (inkl. Performance-Gebühr) Weiter »
Fundamental Capital Logozum Test »n. a.n. a.850,00 €³1700,00 €³n. a.n. a.70,83 €³141,67 €³n. a.n. a.850,00 €³1700,00 €³-1% Pauschale +12% Erfolgsgebühr auf Gewinn + 0,1% TransaktiongebührWeiter »

Performance im Echtgeld-Test

Einen Überblick über die Gebühren und Kosten der einzelnen Robo-Advisor haben Sie nun. Doch welcher Robo-Advisor erzielt für seine Anleger die höchste Rendite? Um diese Frage zu beantworten, haben wir im Mai 2015 den einzigen Echtgeld-Test Deutschlands auf den Weg gebracht. Echtgeld-Test bedeutet: wir haben bei jedem Robo-Advisor ein Depot eröffnet und echtes Geld eingezahlt. So können wir die Performance der verschiedenen Anbieter direkt und nach Abzug aller Kosten messen und müssen uns nicht auf die Werbeaussagen der Robo-Avisor verlassen. Die erzielte Rendite aller am Test teilnehmenden Robo-Advisor können Sie dem nachfolgenden Vergleich entnehmen:

Robo-Advisor im Performance-Vergleich

Robo-Advisor Performance im Zeitraum Mindestanlage / Gebühren Zum Anbieter
seit 2016-05
(Testphase 2)
seit 2017-05
(Testphase 3)
Einmal-
anlage ab
Sparplan Gebühren
p.a.

Quellen: Eigene Berechnungen

Whitebox Logo +15,0% +1,6% 5.000 EUR ja, ab 5 EUR 0,35 – 0,95% + Fondskosten Weiter »
Sutor Bank Logo +13,9% +2,2% 5.000 EUR ja, ab 100 EUR 0,70% + Fondskosten Weiter »
Ginmon Logo +13,1% +1,5% 5.000 EUR ja, ab 50 EUR 0,39% + ETF-Kosten + 10% Gewinnbeteiligung Weiter »
vaamo Logo +13,0% +1,0% 1 EUR ja, ab 10 EUR 0,79% + 0,30% Fondskosten Weiter »
Scalable Capital Logo +11,3% +1,4% 10.000 EUR ja, ab 50 EUR 0,75% + ETF-Kosten (ca. 0,25%) Weiter »
quirion Logo +11,1% +1,3% 10.000 EUR ja, ab 100 EUR 0,48% + ETF-Kosten Weiter »
easyfolio Logo +10,9% +1,5% 1 EUR ja, ab 10 EUR 0,65% + ETF-Kosten Weiter »
fintego Logo +10,2% +1,9% 2.500 EUR ja, ab 50 EUR 0,45% – 0,95% + ETF-Kosten Weiter »
growney Logo erst seit 2017 im Test +2,6% 1 EUR ja, keine Mindestrate 0,39% – 0,99% + ETF-Kosten Weiter »
Investify Logo erst seit 2017 im Test +1,8% 5.000 EUR 1,00% + ETF-Kosten ja, ab 25 EUR Weiter »
VisualVest Logo erst seit 2017 im Test -0,7% 500 EUR ja, ab 25 EUR 0,60% + Fonds-/ETF-Kosten Weiter »

Performance der Robo-Advice-Anbieter im Zeitverlauf seit 1. Mai 2016

Quellen:

  • Eigene Berechnungen

Hinweis: Als Benchmarkt 1 dient eine Kombination aus 50 Prozent MSCI World (Aktien) und 50 Prozent Barclays Aggregate Bonds (Anleihen), Benchmark 2 ist ein Portfolio nach Kommer-Strategie.

Tipp: Bester Robo Advisor 2017

2017 wurde auf Brokervergleich.de zum zweiten Mal die „Wahl zum Robo-Advisor des Jahres“ durchgeführt. Die Stimmen der Kunden und der Redaktion flossen jeweils zu 50 Prozent in das Ergebnis ein. Die Gewinner sind: quirion, LIQID und  Scalable Capital.